Le groupe Banque TD et Cerberus Capital Management, L.P. ont conclu une entente prévoyant la vente de Services financiers Chrysler à la TD pour une contrepartie en espèces d’environ 6,3 milliards de dollars US. L’acquisition comprend des actifs nets d’une valeur de 5,9 milliards de dollars et environ 400 millions de dollars en survaleur.
En vertu de cette entente, TD Bank, America’s Most Convenient Bank®, filiale en propriété exclusive de la TD, fera l’acquisition de Services financiers Chrysler aux États-Unis, et la TD, de Services financiers Chrysler au Canada. La TD acquerra ainsi l’ensemble des processus et des technologies de Services financiers Chrysler de même que son portefeuille actuel d’actifs de détail des deux côtés de la frontière. À la suite de cette transaction, l’entreprise – combinée à des plateformes actuelles de la TD au Canada et aux États-Unis – deviendra l’un des cinq plus grands prêteurs auto appartenant à une banque nord-américaine.
« Cette acquisition nous permettra de mettre à profit notre savoir-faire en matière de prêts et notre solidité financière afin d’étendre notre présence dans un vaste marché nord-américain qui bénéficie d’un potentiel de croissance énorme », déclare Ed Clark, président du groupe et chef de la direction, TD. « Elle nous permet également de diversifier notre portefeuille de prêts. »
La TD s’attend à ce que cette entreprise produise un rendement du capital investi d’environ 20 % d’ici trois ou quatre ans, une fois qu’elle aura atteint l’objectif annuel visé en matière d’octroi de prêts.
700 milliards de $ en comptes clients
Comptant environ 1 850 employés au Canada et aux États-Unis, et forte d’une solide culture de service, Services financiers Chrysler possède plus de 45 ans d’expérience dans le marché du financement automobile aux particuliers et aux entreprises. Elle est l’une des plus grandes sociétés de financement automobile en Amérique du Nord.
Aux États-Unis, si l’on exclut le secteur des prêts à l’habitation, le secteur du financement automobile est la deuxième plus importante catégorie d’actifs liés à la consommation, après les cartes de crédit. Ce marché représente de 650 à 700 milliards de dollars en comptes clients impayés et de 350 à 400 milliards de dollars en octrois de prêts annuels normalisés. Services financiers Chrysler prévoit se concentrer sur les emprunteurs de premier ordre.
Cette acquisition devrait être conclue au deuxième trimestre de l’exercice 2011, une fois qu’elle aura obtenu l’approbation des organismes réglementaires et satisfait aux autres modalités de clôture usuelles. Une fois la transaction réalisée, Services financiers Chrysler continuera d’exercer ses activités à titre de société nord-américaine, dirigée par Tom Gilman à partir du siège social, à Toronto. La TD compte renommer Services financiers Chrysler sous le chapeau de la marque TD d’ici le printemps 2011.
